[@테마]에코프로_업종평균에 비해서 변동성 대비 성과가 좋아

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다



업종평균에 비해서 변동성 대비 성과가 좋아

22일 오전 11시25분 현재 전일대비 5.2% 오른 14,150원을 기록하고 있는 에코프로는 지난 1개월간 7.6% 상승했다. 동기간 동안에 변동성을 나타내는 지표인 표준편차는 2.6%를 기록했다. 이는 IT부품 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 에코프로의 월간 주가수익률은 상당히 높았지만 변동성은 적정한 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 에코프로의 위험을 고려한 수익률은 2.9를 기록했는데, 변동성은 중간 수준이었으나 주가흐름이 양호했기 때문에 위험대비 수익률은 높은 수준을 유지했다. 또한 IT부품업종의 위험대비수익률 0.5보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다.
다음으로 업종과 시장을 비교해보면 에코프로가 속해 있는 IT부품업종은 코스닥지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.
  표준편차 수익율 위험대비 수익율
엘컴텍 3.4% 2.1% 0.6
KH바텍 3.2% 11.1% 3.4
에코프로 2.6% 7.6% 2.9
블루콤 2.6% -20.3% -7.8
코웰패션 1.4% 2.1% 1.4
코스닥 0.5% -2.2% -4.4
IT부품 0.6% 0.3% 0.5

관련종목들 혼조세, IT부품업종 -0.1%
이 시각 현재 관련종목들이 혼조세를 보이고 있는 동안 IT부품업종은 0.1% 하락중이다.
KH바텍
14,050원
▲450(+3.31%)
엘컴텍
3,120원
▲230(+7.96%)
코웰패션
3,190원
▼5(-0.16%)
블루콤
12,750원
▼150(-1.16%)


[재무분석 특징]
영업이익률 현재 5.96%로 업종평균 수준.PER은 150.63으로 업종평균보다 높으며, PBR은 2.38임.
업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 에코프로는 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 높은 상태를 유지하고 있으며, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 적정한 수준를 보여주고 있다.
에코프로 블루콤 엘컴텍 코웰패션 KH바텍
ROE 1.6 16.8 15.1 13.9 3.3
PER 150.6 9.6 21.4 17.4 31.2
PBR 2.4 1.6 3.2 2.4 1.0
기준년월 2016년3월 2016년3월 2016년3월 2016년3월 2016년3월

기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적)
8월18일부터 전일까지 기관이 2거래일 연속 순매도를 보였다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 순매도를 기록하다가 다시 순매수로 돌아서면서 49,067주를 순매수했고, 개인들도 매기를 떨어뜨리면서도 54,904주를 순매수했다. 반면 그 동안 외국인은 매도 우위를 지속하면서 103,971주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수
상장주식수 대비 거래량은 2.49%로 적정수준
최근 한달간 에코프로의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 2.49%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.16%를 나타내고 있다.

주요 투자주체는 개인투자자
최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 90.12%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 5.62%를 보였으며 외국인은 4.24%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 87.87%로 가장 높았고, 기관이 7.27%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 4.84%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중
*기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 적정주순
현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기간 주가는 조정을 보이고 있지만 상승추세는 여전히 유효하다.

현재주가 근처인 13,800원대에 주요매물대가 존재.
최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 13,800원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 13,800원대는 전체 거래의 22.4%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 12,600원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 13,800원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 13,800원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.


[포인트검색]
8월16일 :(주)에코프로 추가상장(CB전환)
7월28일 :(주)에코프로 전환사채(해외전환사채포함)발행후만기전사채취득(제15회차)


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com