NH투자증권에서 24일 삼성전자(005930)에 대해 "3D NAND와 OLED 실적 가시화 전망"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였다. 아울러 12개월 목표주가를 1,950,000원으로 내놓았다.
NH투자증권 이세철 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 NH투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
한편 12개월 목표주가로 제시한 1,950,000원은 직전에 발표된 목표가 1,770,000원 대비 10.2% 상향조정 된 것이고, 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 한차례 정체구간을 보낸 후에 이번에 다시 상향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 15.6%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다. |
◆ Report briefing
NH투자증권에서 삼성전자(005930)에 대해 "16년 영업이익은 IM부문 실적 회복 및 하반기 부품 부문 실적 개선으로 31.3조원이 전망되고, 17년은 3D NAND등 반도체와 디스플레이 실적 개선이 확대가 전망됨에 따라 기존 7월 목표주가(177만원) 기준 17년 영업이익 전망치인 32조원을 35조원으로 상향 조정한다"라고 분석했다.
또한 NH투자증권에서 "동사는 과거 스마트폰 중심으로 실적의 변동성이 높아 실적의 질이 좋지 않았으나, 최근 CE 및 반도체, 디스플레이 등 전 부문에서 고른 실적 개선흐름이 나타나고 있어 이익의 질이 높아지고 있는 것으로 판단된다"라고 밝혔다.
한편 "2017년 실적은 세트보다 부품부문 실적 개선이 전망된다. 특히 3D NAND의 경우 엔터프라이즈향(서버/스토리지) SSD 수요 확대로 2017년 3D NAND 매출 본격화 전망. 디스플레이 부문도 플랙서블 OLED로 실적 확대가 기대된다"라고 전망했다. |
◆ Report statistics
NH투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 1,850,000원이 고점으로, 반대로 1,550,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 1,950,000수준으로 새롭게 조정되고 있다. |
| 해당기간 동안 순이익 증가세가 견실했던 것으로 보아 동사에 대한 투자의견은 시황의 호전요인과 함께 주로 기업의 내부요인, 특히 수익성 증가에 큰 영향을 받는 것으로 해석되고 있다. 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 하향조정되다가 이번에는 직전 목표가와 동일한 수준을 유지하는 추세이다. |
| | 컨센서스 | 최고 | 최저 |
| 투자의견 | 매수 | BUY | MARKETPERFORM |
| 목표주가 | 1,827,917 | 2,000,000 | 1,590,000 |
| 오늘 NH투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 1,950,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 6.7% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 신한금융투자에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 2,000,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 HMC투자증권에서 투자의견 'MARKETPERFORM'에 목표주가 1,590,000원을 제시한 바 있다. |
| <NH투자증권 투자의견 추이> | |
| 의견제시일자 | 투자의견 | 목표가격 | | 20160824 | 매수(유지) | 1,950,000 | | 20160729 | 매수(유지) | 1,770,000 | | 20160704 | 매수(유지) | 1,770,000 | | 20160620 | 매수(유지) | 1,650,000 | | 20160607 | BUY(유지) | 1,650,000 |
|
| <최근 리포트 동향> |
| 의견제시일자 | 증권사 | 투자의견 | 목표가 | | 20160824 | NH투자증권 | 매수(유지) | 1,950,000 | | 20160823 | 키움증권 | 매수(유지) | 1,950,000 | | 20160822 | 신영증권 | 매수(유지) | 1,970,000 | | 20160822 | 교보증권 | 매수(유지) | 2,000,000 |
|
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com
