대신증권에서 17일 LG디스플레이(034220)에 대해 "OLED 시장 과점 가능성 부각"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 37,000원을 내놓았다.
대신증권 김경민 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 대신증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 본다면 '트레이딩매수'의견에서 '매수(유지)로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 상승이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 34.3%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다. |
◆ Report briefing
대신증권에서 LG디스플레이(034220)에 대해 "업황 개선 흐름이 이어지는 가운데 OLED 부문에서 전방위적으로 고객사와의 에코시스템 강화 전개되는 중. 전통적으로 일본 패널업체 선호하던 Sony는 OLED TV 패널 공급처로 LG디스플레이를 선택할 가능성이 높다. OLED 시장은 독점이 아니라 구조적 과점체제 가능성이 높다"라고 분석했다.
또한 대신증권에서 "전일 주가 상승 원인은 OLED 패널 공급사로서의 지위 강화 가능성 및 설비투자 여력 확대 가능성 부각. 목표주가를 상향 조정할 만한 이벤트는 아니지만 투자심리 개선에 기여했다고 판단된다"라고 밝혔다.
한편 "2016년 4.2조원을 기록했던 설비투자 여력 (EBITDA: 영업이익 + 감가상각)은 2017년 4.8조원으로 증가. 대면적 패널가격 상승이 9월부터 본격화되어 실적이 개선되기 때문. 11월은 계절적으로 ‘성수기 마무리’ 및 ‘비수기 진입’ 국면이지만 여전히 재고가 부족하고, 패널 수요가 높다"라고 전망했다. |
◆ Report statistics
대신증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2015년10월 25,000원이 저점으로 제시된 이후에 최근에는 37,000원까지 상향조정되고 있다. |
| 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 상향조정되었는데 이는 전고점보다는 낮은 수준이다. |
| | 컨센서스 | 최고 | 최저 |
| 투자의견 | 매수 | STRONG BUY(M) | 매수(유지) |
| 목표주가 | 37,762 | 45,000 | 34,000 |
| 오늘 대신증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 37,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 2%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유안타증권에서 투자의견 'STRONG BUY(M)'에 목표주가 45,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 키움증권에서 투자의견 'OUTPERFORM(MAINTAIN)'에 목표주가 34,000원을 제시한 바 있다. |
| <대신증권 투자의견 추이> | |
| 의견제시일자 | 투자의견 | 목표가격 | | 20161117 | 매수(유지) | 37,000 | | 20161027 | 매수(상향) | 37,000 | | 20161010 | 시장수익률(유지) | 35,000 | | 20160823 | 시장수익률(유지) | 35,000 | | 20160728 | 시장수익률(유지) | 32,000 |
|
| <최근 리포트 동향> |
| 의견제시일자 | 증권사 | 투자의견 | 목표가 | | 20161117 | 대신증권 | 매수(유지) | 37,000 | | 20161114 | 하나금융투자 | 매수 | 36,000 | | 20161114 | 하이투자증권 | 매수(유지) | 40,000 | | 20161110 | SK증권 | 매수(유지) | 39,000 |
|
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com
