한국투자증권에서 24일 현대로보틱스(267250)에 대해 "현대오일뱅크, 정유업계의 군계일학"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 547,000원을 내놓았다.
한국투자증권 이도연, 윤태호, 정초혜 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 37.8%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다. |
◆ Report briefing
한국투자증권에서 현대로보틱스(267250)에 대해 "현대로보틱스에 대한 오너일가의 낮은 지분율 10.2%를 고려 시 조기 지분스왑(현물출자)이 필수 불가결하다. 지주체제가 완성되면 계열사 연결이익/배당, 현대미포조선 보유 계열사 지분 8% 매입, 중장기 브랜드로얄티 수취 등 NAV 개선 요인이 이어진다는 점에서 현재 구간 점진적 매수를 권한다"라고 분석했다.
또한 한국투자증권에서 "지주사 전환 이전 일부 우려로 인해 동사의 본질이 상대적으로 가려져 있는 상황이다. 국내 최고 수준의 정유 수익구조를 갖춘 현대오일뱅크의 적정 가치는 6.7조~9.1조원이다(100% 지분 기준). 올해는 정제마진이 개선되며 해외 peer 대비 국내 정유사 re-rating 국면에 진입할 것으로 예상되는데, 현대오일뱅크도 예외일 수는 없다"라고 밝혔다.
한편 "오너일가의 지분 스왑시 지배주주 순이익은 각 8,455억원(+14.2%), 현대미포조선 보유 자회사 지분 8% 매입 시 지배주주 순이익은 8,812억원(+19.0%)으로 증가한다는 점에서 실적 추정치는 상향될 전망이다. 투자자산은 8.6조원에서 9.9조원으로 증가할 것"라고 전망했다. |
| 목표주가는 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전고점보다 더 높게 상향조정되면서 전체적으로는 상승추세가 계속 진행되는 추세이다. |
| | 컨센서스 | 최고 | 최저 |
| 투자의견 | 매수 | 매수 | HOLD |
| 목표주가 | 377,267 | 547,000 | 270,000 |
| 오늘 한국투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 547,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 45% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 유안타증권에서 투자의견 'HOLD'에 목표주가 270,000원을 제시한 바 있다. |
| <한국투자증권 투자의견 추이> | |
| 의견제시일자 | 투자의견 | 목표가격 | | 20170524 | 매수(유지) | 547,000 | | 20170510 | 매수(신규) | 547,000 |
|
| <최근 리포트 동향> |
| 의견제시일자 | 증권사 | 투자의견 | 목표가 | | 20170524 | 한국투자증권 | 매수(유지) | 547,000 | | 20170510 | 삼성증권 | 매수 | 313,000 | | 20170510 | 유진투자증권 | 매수 | 360,000 | | 20170510 | NH투자증권 | 매수 | 322,000 |
|
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com
