IBK투자증권에서 27일 현대차(005380)에 대해 "예상보다 더 부진했던 2분기"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 195,000원을 내놓았다.
IBK투자증권 이상현 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 IBK투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 한차례 정체구간을 보낸 후에 이번에 비교적 조정폭이 크게 줄어든 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 31.8%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다. |
◆ Report briefing
IBK투자증권에서 현대차(005380)에 대해 "2분기 영업이익 감소 원인은 차량부문에서는 전반적인 연구개발비 상승, 북미 인센티브 증가, 리콜비용 부담이 있었고, 금융부문은 외형증가에도 불구하고 중고차 잔존가치 하락에 따른 부담이 지속되었고, 기타부문도 종속기업의 전반적인 수주 감소와 중국법인 실적 악화 등의 영향 때문"라고 분석했다.
또한 IBK투자증권에서 "하반기 국내를 시작으로 소형 SUV 코나, 제네시스 G70 등의 신차 효과가 기대되고, 중국시장에서도 SUV 차종 투입 확대, 5공장 충칭 공장이 하반기 완공되면서 소형 세단 등 상품성을 높인 현지전략 차종을 투입할 예정"라고 밝혔다.
한편 "하반기 전년동기 기저효과와 신차 투입 등으로 전년동기비 실적 개선 기대감은 유효하다는 판단이다. 3~4분기 영업이익은 전년동기비 5%, 25% 상승할 것으로 전망하고 있다. 다만 파업 가능성과 사드영향 완화가 더딜 경우 회복 지연에 대한 우려감은 남아있는 상황이어서 주가는 이를 확인해 가며 회복할 것"라고 전망했다. |
◆ Report statistics
IBK투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2017년6월 204,000원까지 높아졌다가 2017년4월 181,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 195,000원으로 새롭게 조정되고 있다. |
| 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전저점보다 더 낮게 조정되면서 전체적으로는 하향추세가 계속 진행되는 추세이다. |
| | 컨센서스 | 최고 | 최저 |
| 투자의견 | 매수 | 매수(유지) | HOLD(유지) |
| 목표주가 | 184,286 | 220,000 | 160,000 |
| 오늘 IBK투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 195,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 5.8% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한국투자증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 220,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 한화투자증권에서 투자의견 'HOLD(유지)'에 목표주가 160,000원을 제시한 바 있다. |
| <IBK투자증권 투자의견 추이> | |
| 의견제시일자 | 투자의견 | 목표가격 | | 20170727 | 매수(유지) | 195,000 | | 20170724 | 매수(유지) | 204,000 | | 20170628 | 매수(유지) | 204,000 | | 20170427 | 매수(유지) | 181,000 | | 20170329 | 매수(유지) | 184,000 |
|
| <최근 리포트 동향> |
| 의견제시일자 | 증권사 | 투자의견 | 목표가 | | 20170727 | 미래에셋대우 | TRADING BUY(유지) | 173,000 | | 20170727 | HMC투자증권 | 매수 | 200,000 | | 20170727 | KB증권 | 매수(유지) | 175,000 | | 20170727 | IBK투자증권 | 매수(유지) | 195,000 |
|
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com
