27일 오후 12시25분 현재 전일대비 5.76% 오른 12,850원을 기록하고 있는 에스피지는 지난 1개월간 9.83% 상승했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 4.6%를 기록했다. 이는 IT부품 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 에스피지의 월간 주가수익률이 상당히 높았던 만큼 변동성도 상대적으로 매우 높은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 에스피지의 위험을 고려한 수익률은 2.1을 기록했는데, 변동성은 컸으나 주가상승률이 괜찮았기 때문에 위험대비 수익률도 높은 수준을 나타냈다. 또한 IT부품업종의 위험대비수익률 -1.9보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다.
다음으로 업종과 시장을 비교해보면 에스피지가 속해 있는 IT부품업종은 코스닥지수보다 변동성과 수익률이 모두 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종의 탄력은 약한 반면 하락시에도 지수보다 낙폭이 작다는 의미이다.
표준편차
수익율
위험대비 수익율
에스피지
4.6%
9.8%
2.1
대주전자재료
3.8%
6.1%
1.5
신흥에스이씨
3.7%
42.0%
11.3
시노펙스
2.8%
-14.5%
-5.1
이엠텍
1.8%
0.0%
0.1
코스닥
1.7%
-1.6%
-0.9
IT부품
1.5%
-2.9%
-1.9
관련종목들도 일제히 상승, IT부품업종 +1.21%
이 시각 현재 관련종목들도 일제히 상승하고 있는 가운데 IT부품업종은 1.21% 상승중이다.
이엠텍
17,200원
▲100(+0.58%)
대주전자재료
17,500원
▲1000(+6.06%)
시노펙스
4,060원
▲70(+1.75%)
신흥에스이씨
38,350원
▲1650(+4.50%)
증권사 목표주가 20,100원, 현재주가 대비 56% 추가 상승여력
최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 에스피지의 평균 목표주가는 20,100원이다. 현재 주가는 12,850원으로 7,250원(56%)까지 추가상승 여력이 존재한다.
증권사 투자의견을 보면 하나금융투자의 김두현, 이정기, 배송이, 강준구 에널리스트가 " 확실한 Big Bath! 좋은일만 남았다, 2018년 실적은 매출액 3,306억원 (YoY, +11.8%), 영업이익 228억원 (YoY, +256.3%)을 전망한다. 큰 폭의 수익성 개선 요인은 자회사 세모콘 대손충당금 및 일회성 비용(+ 80억원), 자회사 스마트카라의 영업방식 변경 및 단가인상 효과(+ 20억원), BLDC모터 로열티 기간 종료에 따른 수수료 감소 효과(+20억원)이다…" (이)라며 투자의견 매수에 목표주가: 20,100원을 제시했다.
2월28일에 에스피지 4/4분기(2017년10월~12월)실적 발표됨
<발표치>
매출액
영업이익
당기순이익
4/4분기
714.0억
-29.0억
-70.0억
직전분기 대비
9.6% 감소
적자반전
적자지속
전년동기 대비
52.1% 증가
적자지속
적자반전
[재무분석 특징]
영업이익률 현재 2.93%로 업종평균 수준.PER은 22.75로 업종평균보다 높으며, PBR은 2.46임.
업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 에스피지는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있다.
에스피지
대주전자재료
신흥에스이씨
이엠텍
시노펙스
ROE
10.8
0.9
-
6.5
10.2
PER
22.8
456.4
-
30.4
30.0
PBR
2.5
4.0
3.5
2.0
3.1
기준년월
2017년9월
2017년9월
2017년9월
2017년9월
외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적)
전일 외국인과 기관이 각각 74,894주, 128,518주를 순매수 했다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 방향성있는 매매를 하면서 579,386주를 순매수한 반면, 외국인은 매도 후 매수의 관점을 보이고 있음에도 불구하고 286,803주를 순매도했고, 개인들도 매도 우위로 반전되면서 292,583주를 순매도했다.
투자주체별 누적순매수
주가등락폭 크고, 주주들의 손바뀜도 잦아
최근 한달간 에스피지의 매매회전율을 분석한 결과 17일에 1번 꼴로 주식의 주인이 바뀐 것으로 나타났다. 회전율이 높은 경우 유동성이 좋다고 할 수 있으나 이런경우 주가변동이 심한 경우가 많아 주의가 요구된다. 동종목의 경우도 일평균 주가변동률이 8.23%에 달해 장중 주가변동이 상당히 크다는 것을 알 수 있다.
주요 투자주체는 개인투자자
최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 89.17%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 7.74%를 보였으며 기관은 3.08%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 88.93%로 가장 높았고, 외국인이 8.37%로 그 뒤를 이었다. 기관은 2.69%를 나타냈다.
투자주체별 매매비중
＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음
주가, 거래량, 투심 모두 적정수준
현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 정배열을 이루는 전형적인 상승국면에 있다.
주요 매물구간인 10,300원선이 지지대로 작용.
최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 10,300원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 10,300원대는 전체 거래의 20.6%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 11,650원대의 매물대 또한 규모가 크기때문에 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 11,650원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 11,650원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.
