4일 오전 11시50분 현재 전일대비 2.19% 하락하면서 1,606,000원을 기록하고 있는 롯데칠성은 지난 1개월간 3.68% 상승했다. 같은 기간동안에 위험정도를 말해주는 표준편차는 1.6%를 기록했다. 이는 음식료품 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 롯데칠성의 월간 변동성이 상대적으로 컸음에도 불구하고 주가상승률은 다소 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 롯데칠성의 위험을 고려한 수익률은 2.3을 기록했는데, 변동성이 높은 편이었기 때문에 위험대비 수익률은 다소 부진했다. 게다가 음식료품업종의 위험대비수익률인 4.2보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다.
다음으로 업종과 시장을 비교해보면 롯데칠성이 속해 있는 음식료품업종은 코스피지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.
표준편차
수익율
위험대비 수익율
하이트진로
1.9%
6.2%
3.2
롯데칠성
1.6%
3.7%
2.3
대상
1.6%
7.1%
4.4
SPC삼립
1.4%
-4.2%
-2.9
농심
1.2%
4.4%
3.6
코스피
0.9%
0.8%
0.8
음식료품
1.3%
5.5%
4.2
관련종목들도 하락 우위, 음식료품업종 -1.85%
이 시각 현재 관련종목들 중에서는 하락종목 수가 더 많은 가운데 음식료품업종은 1.85% 하락하고 있다.
하이트진로
22,400원
▼650(-2.82%)
대상
25,700원
▼700(-2.65%)
농심
318,500원
▲1000(+0.31%)
SPC삼립
126,000원
▼2500(-1.95%)
증권사 목표주가 2,010,000원, 현재주가 대비 25% 추가 상승여력
최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 롯데칠성의 평균 목표주가는 2,010,000원이다. 현재 주가는 1,606,000원으로 404,000원(25%)까지 추가상승 여력이 존재한다.
증권사별로 보면 하이투자증권의 이경신 에널리스트가 " 맥주 신제품 시작안착에 대한 부담은 존재하나, 주가 하방경직은 보유, …" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 1,750,000원을 제시했고, IBK투자증권의 김태현 에널리스트가 " 실적 개선은 2분기부터, 피츠 출시에 따른 마케팅 비용이 2Q17부터 반영됐음을 고려하면, 올 2분기부터 기저 효과가 나타나고 피츠 판매 증가에 따른 공장 가동률이 상승해 하반기로 갈수록 마진율 개선폭이 클 것으로 기대된다…" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 1,900,000원을 제시했다.
2월8일에 롯데칠성 4/4분기(2017년10월~12월)실적 발표됨
<발표치>
매출액
영업이익
당기순이익
4/4분기
4,222.0억
-109.0억
3,526.0억
직전분기 대비
36.8% 감소
적자반전
흑자전환
전년동기 대비
20.7% 감소
적자반전
흑자전환
[재무분석 특징]
영업이익률 현재 3.76%로 업종평균 수준. PBR은 0.95로 다소 낮은편
업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 롯데칠성이 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 가장 높지만, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 가장 낮은 상태를 보여주고 있다.
롯데칠성
SPC삼립
하이트진로
대상
농심
ROE
-19.9
13.8
3.0
5.7
5.1
PER
-
29.0
42.5
17.4
19.7
PBR
1.0
4.0
1.3
1.0
1.0
기준년월
2017년12월
2017년12월
2017년12월
2017년12월
2017년12월
기관과 개인은 순매도, 외국인은 순매수(한달누적)
3월27일부터 전일까지 외국인이 6거래일 연속 동종목을 사들였다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 4,175주를 순매수한 반면, 기관은 매도 우위를 보이면서 2,267주를 순매도했고, 개인들도 매도 우위로 반전되면서 1,908주를 순매도한 것으로 집계됐다.
투자주체별 누적순매수
상장주식수 대비 거래량은 0.16%로 적정수준
최근 한달간 롯데칠성의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.16%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.72%를 나타내고 있다.
거래비중 기관 26.19%, 외국인 41.29%
최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 41.29%로 가장 높은 참여율을 보였고, 개인이 32.51%를 보였으며 기관은 26.19%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 44.07%로 가장 높았고, 외국인이 30.73%로 그 뒤를 이었다. 기관은 25.19%를 나타냈다.
투자주체별 매매비중
＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음
주가, 거래량, 투심 모두 적정수준
현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 정배열을 이루는 전형적인 상승국면에 있다.
현재주가 근처인 1,527,000원대에 주요매물대가 존재.
최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 1,527,000원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 1,527,000원대는 전체 거래의 33.4%가 잡혀있는 매매가 상대적으로 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 지지대가 될 가능성이 높고, 그리고 1,555,000원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 1,555,000원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 1,555,000원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.
