[ET투자뉴스]삼성물산_외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적)

관련종목들 가운데서 변동폭은 높지만 수익률은 작아 2일 오후 12시50분 현재 전일대비 4.64% 하락하면서 133,500원을 기록하고 있는 삼성물산은 지난 1개월간 4.98% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 1.9%를 기록했다. 이는 유통업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 삼성물산의 월간 변동성은 작았지만, 주가가 마이너스를 기록하면서 주가등락률도 주요종목군 내에서 가장 낮은 수준을 유지했다는 것이다. 최근 1개월을 기준으로 삼성물산의 위험을 고려한 수익률은 -2.6을 기록했는데, 변동성은 상대적으로 낮지만 주가가 약세를 보였기 때문에 위험대비 수익률은 가장 저조한 모습을 나타냈다. 게다가 유통업업종의 위험대비수익률 1.8보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 삼성물산이 속해 있는 유통업업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 수익률은 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종은 지수보다 크게 오르락 내리락 했지만, 상승률은 오히려 지수보다 못하다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
호텔신라	2.7%	18.1%	6.7
신세계	2.6%	7.7%	2.9
롯데쇼핑	2.3%	1.6%	0.6
삼성물산	1.9%	-5.0%	-2.6
이마트	1.6%	-0.9%	-0.5
코스피	0.6%	2.5%	4.1
유통업	0.8%	1.5%	1.8

관련종목들 혼조세, 유통업업종 -0.26%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있고 유통업업종은 0.26% 하락하고 있다.

호텔신라	120,500원 ▲4500(+3.88%)	롯데쇼핑	254,000원 ▼2000(-0.78%)
신세계	413,000원 ▼4500(-1.08%)	이마트	271,000원 ▲1000(+0.37%)

증권사 목표주가 189,700원, 현재주가 대비 42% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 삼성물산의 평균 목표주가는 189,700원이다. 현재 주가는 133,500원으로 56,200원(42%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 KB증권의 김준섭, 장문준 에널리스트가 " 비영업자산 매각 지속, …" (이)라며 투자의견 을 제시했고, IBK투자증권의 김장원 에널리스트가 " 사업 수익에 덤으로 배당 수익까지, …" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 190,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 2.8%로 업종평균 하회. PER은 38.38로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.06임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 삼성물산은 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 높은 상태를 보이고 있는 가운데, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	삼성물산	신세계	호텔신라	롯데쇼핑	이마트
ROE	2.8	2.5	3.0	-2.9	7.4
PER	38.4	33.5	218.5	-	11.6
PBR	1.1	0.8	6.5	0.5	0.9
기준년월	2017년12월	2017년12월	2017년12월	2017년12월	2017년12월

외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) 전일 외국인과 기관이 각각 27,491주, 11,691주를 순매수 했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매수 우위를 유지하면서 1,456,866주를 순매수했고, 기관도 방향성있는 매매를 하면서 2,310,099주를 순매수했다. 반면 개인들은 초반에 동종목을 순매도한 이후에 근래에는 순매도량을 줄이면서 3,766,965주를 순매도한 것으로 나타났다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.45%로 적정수준 최근 한달간 삼성물산의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.45%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.14%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 32.58%, 외국인 40.73% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 40.73%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 32.58%를 보였으며 개인은 26.68%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 34.48%로 가장 높았고, 개인이 33.81%로 그 뒤를 이었다. 기관은 31.7%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심과 거래량은 약세, 현재주가는 보통

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적 강세패턴으로 전환 후 조정양상이 길어지고 있다.

주요 매물구간인 140,500원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 140,500원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 140,500원대는 전체 거래의 20.4%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 138,500원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 138,500원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제2매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 138,500원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

[포인트검색]

4월30일 :삼성물산(주) 단일판매ㆍ공급계약체결
4월26일 :삼성물산(주) 조회공시 요구(풍문 또는 보도)에 대한 답변(미확정)
4월25일 :삼성물산(주) 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com

▶바로가기 @뉴스 인공지능(AI) 실시간 뉴스