DB금융투자에서 11일 삼성전자(005930)에 대해 "휴식이 약이 될 수 있다"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 70,000원을 내놓았다.
DB금융투자 권성률 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 DB금융투자의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전저점보다 더 높게 하향조정되면서 계속 낮아지는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 41%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다. |
◆ Report briefing
DB금융투자에서 삼성전자(005930)에 대해 "영업이익이 6개 분기 연속 상승했고, 그러면서 실적 상향 조정이 반복되었기 때문에 이번 2Q18 영업이익 감액과 하향 조정은 심리적으로 압박이 클 수 있다. 하지만 연간 영업이익 하향 조정 폭이 3%에 그치고 3Q18 17.1조원, 4Q18 17.8조원으로 다시 개선될 수 있어 다시 기회를 노려야 한다"라고 분석했다.
또한 DB금융투자에서 "2Q18 영업이익을 당초 15.8조원에서 14.9조원으로 하향 조정한다. IM과 낸드가 기대에 못 미친 게 주된 요인이다. IM은 갤럭시S9 판매량이 예상과 달리 1Q18 대비 감소하면서 ASP 및 영업이익률 하락에 영향을 미쳤으며 이에 따라 IM 영업이익을 당초 2.9조원에서 2.3조원으로 하향하였다"라고 밝혔다.
한편 "디램은 ASP 상승 추세가 하반기에도 이어지고 bit 증가도 본격적으로 나타나 영업이익률이 지속 상승할 전망이다. DRAM에서만 올해 영업이익이 38조원으로 17년 23조원에서 큰 개선을 보일 것이다. 상반기에 부진했던 디스플레이는 하반기 반등이 기대 이상일 것"라고 전망했다. |
◆ Report statistics
DB금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 3,500,000원이 고점으로, 반대로 2,800,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 70,000수준으로 새롭게 조정되고 있다. |
| 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 목표가가 하향조정되고 있는데 조정폭 또한 이번에 더욱 커지는 추세이다. |
| | 컨센서스 | 최고 | 최저 |
| 투자의견 | 매수 | 매수 | 매수 |
| 목표주가 | 1,421,045 | 3,800,000 | 60,000 |
| 오늘 DB금융투자에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 70,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 95.1%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유안타증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 3,800,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 60,000원을 제시한 바 있다. |
| <DB금융투자 투자의견 추이> | |
| 의견제시일자 | 투자의견 | 목표가격 | | 20180611 | 매수(유지) | 70,000 | | 20180427 | 매수(유지) | 3,500,000 | | 20180409 | 매수(유지) | 3,200,000 | | 20180403 | 매수 | 3,200,000 | | 20180308 | BUY(유지) | 3,200,000 |
|
| <최근 리포트 동향> |
| 의견제시일자 | 증권사 | 투자의견 | 목표가 | | 20180611 | DB금융투자 | 매수(유지) | 70,000 | | 20180611 | 이베스트투자증권 | 매수(유지) | 68,000 | | 20180611 | KTB투자증권 | 매수 | 75,000 | | 20180611 | 유진투자증권 | 매수(유지) | 66,000 |
|
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com
