위험대비수익률 -6.5로 하위권, 업종지수보다 낮아
30일 오전 10시40분 현재 전일대비 3.23% 하락하면서 23,950원을 기록하고 있는 콜마비앤에이치는 지난 1개월간 11.79% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 1.8%를 기록했다. 이는 제약 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 콜마비앤에이치의 월간 주가등락률이 마이너스에 머물고 있지만 변동성은 가장 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 콜마비앤에이치의 위험을 고려한 수익률은 -6.5를 기록했는데, 변동성은 가장 낮았지만 주가가 하락했기 때문에 위험대비 수익률은 저조한 수준을 나타냈다. 게다가 제약업종의 위험대비수익률인 -4.5보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다.
다음으로 업종과 시장을 비교해보면 콜마비앤에이치가 속해 있는 제약업종은 코스닥지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다. |
|
| 표준편차 | 수익율 | 위험대비 수익율 |
안트로젠 | 3.8% | -25.6% | -6.7 |
휴온스 | 3.5% | 1.9% | 0.5 |
차바이오텍 | 3.1% | -18.1% | -5.8 |
케어젠 | 2.4% | -10.4% | -4.3 |
콜마비앤에이치 | 1.8% | -11.8% | -6.5 |
코스닥 | 1.6% | -6.2% | -3.8 |
제약 | 2.0% | -9.0% | -4.5 |
이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 제약업종은 2% 하락하고 있다.
휴온스
| 93,300원
▼3000(-3.12%) | 안트로젠
| 82,500원
▼3600(-4.18%) |
케어젠
| 72,100원
▼2000(-2.70%) | 차바이오텍
| 13,600원
▼300(-2.16%) |
증권사 목표주가 39,000원, 현재주가 대비 62% 추가 상승여력 |
최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 콜마비앤에이의 평균 목표주가는 39,000원이다. 현재 주가는 23,950원으로 15,050원(62%)까지 추가상승 여력이 존재한다.
증권사 투자의견을 보면 신한금융투자의 윤창민 에널리스트가 " 꾸준한 국내, 기대되는 해외 진출, 2018년 건강기능식품 매출액은 1,939억원(+16.8% YoY)이 예상된다. 기존 제품(헤모힘, 유산균)뿐만 아니라 신규 제품(ex.보이차) 런칭으로 성장세가 이어지고 있다. 향후 애터미에 추가적인 제품 제안을 통해 신규제품 런칭이 확대될 전망이다. 화장품 매출액은 1,488억원(+12% YoY)이 예상된다. 기초라인 ‘앱솔루트 셀렉티브’ 신규 런칭 효과가 연간으로 반영된다. …" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 39,000원을 제시했다.
기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적)
7월26일부터 전일까지 기관이 2거래일 연속 순매수했다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 순매도를 기록하다가 다시 순매수로 돌아서면서 1,437주를 순매수했고, 개인들도 매기를 떨어뜨리면서도 25,720주를 순매수했다. 반면 그 동안 외국인은 매도 우위를 지속하면서 27,157주를 순매도했다.
|
투자주체별 누적순매수 |
 |
상장주식수 대비 거래량은 0.09%로 적정수준
최근 한달간 콜마비앤에이의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.09%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 5.25%를 나타내고 있다.
거래비중 기관 26.44%, 외국인 18.69%
최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 54.85%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 26.44%를 보였으며 외국인은 18.69%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 44.94%로 가장 높았고, 기관이 33.7%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 21.35%를 나타냈다.
|
투자주체별 매매비중 |
 |
*기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음 |
현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루고 있는 전형적인 약세국면에 머물러 있다. |
주요 매물구간인 27,350원선이 저항대로 작용 |
최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 27,350원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 27,350원대는 전체 거래의 24.4%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 29,000원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 27,350원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 27,350원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com