키움증권에서 9일 CJ대한통운(000120)에 대해 "중장기적 방향성 유효"라며 투자의견을 'BUY(MAINTAIN)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 220,000원을 내놓았다.
키움증권 이창희 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(MAINTAIN)'의견은 키움증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향/하향조정을 각각 한차례씩 격은 후에 이번에는 직전과 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 46.2%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다. |
◆ Report briefing
키움증권에서 CJ대한통운(000120)에 대해 "CJ대한통운은 지난 2Q IFRS 연결 기준 매출액 2조 2,846억원(YoY +33.8%), 영업이익 571억원(-7.8%)을 기록했다. 글로벌 사업부문에서 New Family사 매출액이전년대비 약 44.8% 증가한 8,616억원 달성했다. 2017년 2분기 이후 인수된 회사들의 매출액이 인식됐고 특히, 2017년에 인수한 베트남 물류기업 Gemadept과2016년에 인수한 중국 Speedex의 매출 성장이 본격적으로 진행되고 있다는 판단이다"라고 분석했다.
또한 키움증권에서 "현재 동사는 글로벌 사업부문에서 해외 M&A 이후 투입되는 초기 비용이 증가하고있는 단계로 판단된다. 다만, 2017년 4월 인수한 인도 종합물류 회사 Darcl과 같은경우에는 초기 인수 당시 수익성보다 개선된 모습을 보이고 있는 만큼 현재 초기비용이 투입되고 있는 회사들도 중장기적으로 수익성 개선이 가능하다는 판단이다."라고 밝혔다. |
◆ Report statistics
키움증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2017년8월 230,000원까지 높아졌다가 2018년1월 190,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 220,000원으로 새롭게 조정되고 있다. |
| 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 한차례 하향조정된 후에 최근 2회 연속 상향조정되고 있는데, 이번에 조정된 상승폭은 다소 줄어든 추세이다. |
| | 컨센서스 | 최고 | 최저 |
| 투자의견 | 매수 | 매수(유지) | HOLD(유지) |
| 목표주가 | 196,000 | 230,000 | 150,000 |
| 오늘 키움증권에서 발표된 'BUY(MAINTAIN)'의견 및 목표주가 220,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 12.2% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 DB금융투자에서 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 230,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KTB투자증권에서 투자의견 'HOLD'에 목표주가 150,000원을 제시한 바 있다. |
| <키움증권 투자의견 추이> | |
| 의견제시일자 | 투자의견 | 목표가격 | | 20180809 | BUY(MAINTAIN) | 220,000 | | 20180710 | BUY(REINITIATE) | 220,000 | | 20180103 | 매수(유지) | 190,000 | | 20171109 | 매수(유지) | 200,000 | | 20170804 | 매수(유지) | 230,000 |
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| <최근 리포트 동향> |
| 의견제시일자 | 증권사 | 투자의견 | 목표가 | | 20180809 | 한국투자증권 | 매수(유지) | 200,000 | | 20180809 | 미래에셋대우 | 매수 | 200,000 | | 20180809 | 키움증권 | BUY(MAINTAIN) | 220,000 | | 20180809 | 유진투자증권 | BUY(유지) | 200,000 |
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(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
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