[ET투자뉴스]메리츠종금증_외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적)

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다



위험대비 수익률 -1.4로 상위권, 업종지수보다 낮아

11일 오후 1시25분 현재 전일대비 4.21% 하락하면서 3,755원을 기록하고 있는 메리츠종금증권은 지난 1개월간 2.59% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 1.8%를 기록했다. 이는 금융업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 메리츠종금증권의 주가가 월간기준으로 선방하는 모습을 보이면서 변동성도 적정한 수준을 유지했다. 최근 1개월을 기준으로 메리츠종금증권의 위험을 고려한 수익률은 -1.4를 기록했는데, 주가는 약세를 보이고 있지만 위험대비 수익률은 상위권에 머물러 있다. 다만 금융업업종의 위험대비수익률 -0.6보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 뛰어났다고 할 수 없다.
다음으로 업종과 시장을 비교해보면 메리츠종금증권이 속해 있는 금융업업종은 코스피지수보다 변동성과 등락률이 모두 높은 모습이다. 업종등락률이 마이너스지만 시장보다는 탄력이 있고, 흐름도 좋다.
  표준편차 수익율 위험대비 수익율
LS 2.4% -8.2% -3.4
오렌지라이프 2.1% -8.9% -4.2
메리츠종금증권 1.8% -2.6% -1.4
메리츠화재 1.6% 3.3% 2.0
삼성증권 1.5% -9.5% -6.3
코스피 1.0% -6.8% -6.8
금융업 1.2% -0.8% -0.6

관련종목들도 일제히 하락, 금융업업종 -4.48%
이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 금융업업종은 4.48% 하락하고 있다.
오렌지라이프
31,150원
▼1050(-3.26%)
LS
61,600원
▼3200(-4.94%)
삼성증권
28,600원
▼1700(-5.61%)
메리츠화재
19,000원
▼250(-1.30%)

증권사 목표주가 5,000원, 현재주가 대비 33% 추가 상승여력
최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 메리츠종금증의 평균 목표주가는 5,000원이다. 현재 주가는 3,755원으로 1,245원(33%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사 투자의견을 보면 하나금융투자의 신동하 에널리스트가 " 종합금융투자회사로의 변모, 순영업수익 내위탁매매 비중이 3%(2Q18 기준)에 불과해 하반기 거래대금 감소의 부정적 여파는 제한적이다. 종합금융투자회사 지위 획득으로 원활한 자금 조달 여건을 확보했고, 경쟁우위에 있는 부동산금융에서의 경쟁력도 여전해 4분기부터 성장 재개가 예상된다.사업 영역이 기업 금융, ELS 판매 등으로 확장되고 있고, 2018년 기준 4.9%의 배당수익률도 기대할 수 있다…" (이)라며 투자의견 BUY에 목표주가: 5,000원을 제시했다.


외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적)
전일 외국인이 4,375주를 사들인 반면 기관은 178,782주를 팔았다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매매관점을 매도에서 매수로 전환하면서 201,255주를 순매수했고, 기관도 방향성있는 매매를 하면서 1,993,317주를 순매수했다. 반면 개인들은 매도쪽으로 방향을 잡으면서 2,194,572주를 순매도한 것으로 나타났다.

투자주체별 누적순매수
상장주식수 대비 거래량은 0.23%로 적정수준
최근 한달간 메리츠종금증의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.23%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.79%를 나타내고 있다.

기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 39.26%
최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 46.13%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 39.26%를 보였으며 외국인은 14.6%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 50.77%로 가장 높았고, 기관이 31.51%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 17.7%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중
*기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 적정주순
현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적으로는 상승패턴, 단기적으로는 하락패턴이다.

주요 매물구간인 3,555원선이 지지대로 작용.
최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 3,555원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 3,555원대는 전체 거래의 17.2%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 3,480원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 3,555원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 3,555원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com