KB증권에서 28일 한세실업(105630)에 대해 "본업 개선 vs. 자회사 부진 "라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 28,000원을 내놓았다.
KB증권 하누리, 이수경 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 KB증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 목표가가 하향조정되고 있는데 조정폭 또한 이번에 더욱 커지는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 29.6%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다. |
◆ Report briefing
KB증권에서 한세실업(105630)에 대해 "2019년 2분기 매출액 4,312억원(+9.7% YoY), 영업이익 181억원(+61.0 YoY;OPM 4.2%)을 기록할 것으로 예상된다.지난 1분기와 유사한 상항이 연출될 것으로 보인다.자회사 부진이 전사 이익을 훼손시키면서, 본업의 개선이 두드러지지 않음을 말한다. "라고 분석했다.
또한 KB증권에서 "전일 기준 12개월 선행 PER은 14배이다. (vs. Makalot 21배). 실적에 대한 눈높이를 낯출 필요가 있겠다.1)자회사:한세엠케이의 부진이 지속되고 있으며, 2) 본업:OEM 원가율 하락이 기존 예상치에는 미치지 못할 전망이다. (매출총이익률 조정:2019E -1.1%p, 2020E -1.6%p) "라고 밝혔다. |
◆ Report statistics
KB증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 상향조정되고 있다. 목표주가는 2018년6월 18,500원이 저점으로 제시된 이후 2019년4월 34,000원을 최고점으로 목표가가 제시되었고 최근에는 28,000원으로 다소 하향조정되고 있다. |
| 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 꾸준히 상향조정되고 있고 더욱이 최근에는 목표가의 상승폭 또한 더욱 커지는 추세이다. |
| | 컨센서스 | 최고 | 최저 |
| 투자의견 | 매수 | OUTPERFORM(MAINTAIN) | HOLD(유지) |
| 목표주가 | 33,143 | 37,000 | 28,000 |
| 오늘 KB증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 28,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 15.5%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 DB금융투자에서 투자의견 'BUY'에 목표주가 37,000원을 제시한 바 있다. |
| <KB증권 투자의견 추이> | |
| 의견제시일자 | 투자의견 | 목표가격 | | 20190628 | BUY(유지) | 28,000 | | 20190516 | BUY(유지) | 32,000 | | 20190411 | BUY(유지) | 34,000 | | 20190221 | BUY(상향) | 29,000 | | 20181120 | HOLD | 20,000 |
|
| <최근 리포트 동향> |
| 의견제시일자 | 증권사 | 투자의견 | 목표가 | | 20190628 | KB증권 | BUY(유지) | 28,000 | | 20190516 | 대신증권 | BUY(유지) | 37,000 | | 20190516 | 신한금융투자 | BUY(유지) | 35,000 | | 20190516 | 한국투자증권 | BUY(유지) | 35,000 |
|
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com
