삼성증권에서 27일 LG유플러스(032640)에 대해 "성장을 위한 적극적인 행보 "라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 17,500원을 내놓았다.
삼성증권 최민하, 곽효인 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 본다면 '매수'의견에서 'BUY로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 한차례 레벨다운 된 이후 이번에는 직전 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 29.2%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
삼성증권에서 LG유플러스(032640)에 대해 "● 5G 상용화 초기, 업체간 출혈 경쟁 치열했으나 5G 가입자 늘어나면서 양질의 서비스 경 쟁 양상으로 바뀔 것 ● LG유플러스는 다수의 기업과 적극적 전략적 제휴로 5G 콘텐츠 강화에 주력. 엔비디아와 함께 세계 최초로 5G 기반 라우드 게임인 ‘지포스 나우’ 런칭 ● ARPU는 금년 말 전년동기대비 반등 예상, 외형 증가 통해 비용 부담 상쇄할 전망 "라고 분석했다.
또한 삼성증권에서 "5G 보급률이 높아짐에 따라 중장기 적으로는 서비스 경쟁 구도를 보일 것으로 예상돼 점진적인 마케팅 경쟁 완화 가성 이 있음. 2분기에 전분기대비 상승 전환한 ARPU는 금년 말에는 전년동기대비 반등이 가할 전망으로 외형 증가를 통해 비용 부담을 상쇄할 것으로 5G 성장성은 유효함. 투자의견 매수와 목표주가 17,500원(12MF PER 15배)을 유지"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2018년11월 20,000원까지 높아졌다가 2019년9월 17,500원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 17,500원으로 제시되고 있다.
오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 17,500원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 4.5%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 23,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 대신증권은 투자의견 'MARKETPERFORM'에 목표주가 14,400원을 제시한 바 있다.
[삼성증권 투자의견 추이]
- 2019.09.27 목표가 17,500 투자의견 BUY
- 2018.11.02 목표가 20,000 투자의견 BUY
[전체 증권사 최근 리포트]
- 2019.09.27 목표가 17,500 투자의견 BUY 삼성증권
- 2019.09.25 목표가 17,000 투자의견 BUY(유지) KB증권
- 2019.09.19 목표가 23,000 투자의견 BUY 하나금융투자
- 2019.08.29 목표가 19,500 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com