교보증권에서 8일 포스코케미칼(003670)에 대해 "기존사업부 마진 개선 지연"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 62,000원을 내놓았다.
교보증권 최보영 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 교보증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 50.3%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
교보증권에서 포스코케미칼(003670)에 대해 "3분기 매출액 3,744억원(YoY +8.2%, QoQ +1.2%), 영업이익 281억원(YoY -15.0%, QoQ +67.9%)을 전망: ① 재료비 상승에 따른 마진 스프레드 하락이 고객사와의 단가계약에 반영되지 못하고 지연. 내화물과 로재정비 사업부분 부진 예상. ② 2차전지 소재(양？음극재)는 전방산업의 부진과 ESS화재 여파 ③ 피엠씨텍 : 지속적인 침상코크스의 하락추세로전분기 대비 지속적인 감익 전망 "라고 분석했다.
또한 교보증권에서 "더딘 본업의 실적 개선과 2차전지 전방산업 부진으로 주가 수익률 저조. 그러나 4분기 판가 인상이 반영되고 2차전지 소재부분의 증설과 이에 따른 생산능력확대로 실적 성장 예상. 2020년 유럽 OEM의 본격적인 전기차 출시와 국내 배터리 고객사의 EV소재 성장 방향성에 변화가 없으므로 투자의견과 목표주가를 유지."라고 밝혔다.
◆ Report statistics
교보증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.
오늘 교보증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 62,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 7.6%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 케이프투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 78,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'NEUTRAL'에 목표주가 59,000원을 제시한 바 있다.
[교보증권 투자의견 추이]
- 2019.10.08 목표가 62,000 투자의견 BUY(유지)
- 2019.07.18 목표가 62,000 투자의견 BUY(유지)
- 2019.07.10 목표가 62,000 투자의견 BUY(유지)
- 2019.05.14 목표가 62,000 투자의견 BUY(신규)
[전체 증권사 최근 리포트]
- 2019.10.08 목표가 62,000 투자의견 BUY(유지) 교보증권
- 2019.10.07 목표가 63,000 투자의견 BUY 현대차증권
- 2019.09.18 목표가 65,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권
- 2019.09.03 목표가 68,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com