삼성증권에서 7일 서울반도체(046890)에 대해 "터널 연장 "라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 16,000원을 내놓았다.
삼성증권 이종욱, 배현기 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 하향조정되다가 이번에는 직전 목표가와 동일한 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 21.7%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
삼성증권에서 서울반도체(046890)에 대해 "● 3Q19 매출액 2,862억원 공시, 기존 가이던스 2,800-3,000억원에 부합● LED의 산업 부진이 당초 예상보다 장기화됨. 향후 산업 재고 하락 여부가 중요- 2020년 영업이익 17% 하향: 조명용 LED의 다운턴이 우리의 당초 생각보다 연장되고 있음을 인정"라고 분석했다.
또한 삼성증권에서 " 현 시점 에서도 산업 내 재고가 줄지 않고 있다는 것이 우리가 향후 감내해야 할 터널의 길이 를 암시한다. 현재 4개월 정도로 추산되는 산업 재고의 감소가 다운턴의 가장 중요한 catalyst라는 기본 관점 아래 연말 경쟁사들의 재고 상각 여부가 중요한 분기점이 될 수 있다고 판단한다."라고 밝혔다.
◆ Report statistics
삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년1월 30,000원까지 높아졌다가 2019년10월 16,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 16,000원으로 제시되고 있다.
오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 16,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 21.3%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 24,000원을 제시한 바 있다.
[삼성증권 투자의견 추이]
- 2019.10.07 목표가 16,000 투자의견 BUY
- 2019.08.01 목표가 21,000 투자의견 BUY
- 2019.04.30 목표가 26,000 투자의견 BUY
- 2019.01.31 목표가 30,000 투자의견 BUY
[전체 증권사 최근 리포트]
- 2019.10.07 목표가 16,000 투자의견 BUY 삼성증권
- 2019.09.30 목표가 19,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권
- 2019.09.26 목표가 22,000 투자의견 BUY(유지) 키움증권
- 2019.09.20 목표가 20,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com