미래에셋대우에서 25일 삼성에스디에스(018260)에 대해 "시선은 4분기 실적으로; 분기 최대 실적 예상"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 290,000원을 내놓았다.
미래에셋대우 정대로 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 미래에셋대우에서 9개월만에 매매의견을 새롭게 조정하는 것으로 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 49.5%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
미래에셋대우에서 삼성에스디에스(018260)에 대해 "-3Q19 영업이익 2,066억원(+3.5% YoY), 전략사업 매출이 예상보다 부진: 동사 3분기 실적의 특징은 대외사업의 지속적인 확대로 인한 매출 성장과 주요 고객사 IT투자 발주 지연 등에 기인한 수익성에 감소로 요약할 수 있음 - 4분기 계절적 성수기 진입 효과와 맞물려 지난 3분기 지연되었던 프로젝트의 실행에 힘입어동사 역사상 분기 최대 영업이익 시현 전망"라고 분석했다.
또한 미래에셋대우에서 "동사 예상 실적 기준 ‘19년 P/E는 21.6배로 역사적 밴드 하단(‘18년 P/E 20~29배)이어서 Valuation상 부담이 낮아진 상황. 특히 3분기 부진한 실적이 확인되었고, 4분기 실적 호조가 예상되는 만큼 현 시점에서 적극적 투자를 권고. 한편 동사는 3.6조원 수준 현금성자산을 바탕으로 신기술 확보 및 적극적인 M&A 추진 중.올해까지 이미 이스라엘 이과지오(Iguazio), 미국 지터빗(Jitterbit), 센티넬원(Sentinel One), 베트남 CMC 등에 투자를 진행"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
미래에셋대우의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.
오늘 미래에셋대우에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 290,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 5.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 300,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'HOLD(유지)'에 목표주가 220,000원을 제시한 바 있다.
[미래에셋대우 투자의견 추이]
- 2019.10.25 목표가 290,000 투자의견 BUY(유지)
- 2019.01.10 목표가 290,000 투자의견 매수
- 2018.10.26 목표가 290,000 투자의견 매수
- 2018.10.02 목표가 290,000 투자의견 매수
[전체 증권사 최근 리포트]
- 2019.10.25 목표가 290,000 투자의견 BUY(유지) 미래에셋대우
- 2019.10.25 목표가 220,000 투자의견 HOLD(유지) DB금융투자
- 2019.10.04 목표가 300,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권
- 2019.10.07 목표가 300,000 투자의견 BUY(유지) 한화투자증권
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com