하이투자증권에서 6일 삼성전자(005930)에 대해 "반도체 실적 개선 추세 가시화 "라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 70,000원을 내놓았다.
하이투자증권 송명섭 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 하이투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 작년 연말의 시장컨센서스에 비추어 보면 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 정체구간을 한동안 보낸 후에 최근 2회 연속 목표가가 높아졌고 또한 목표가의 상승폭도 더욱 커진 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 26.1%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
하이투자증권에서 삼성전자(005930)에 대해 "동사 전사 영업 이익이 1Q20부터 완연한 회복세로 전환 할 수 있을지 여부는 불투명하다. 그러나 동사 반도체 부문의 이익은 1Q20부터 증가하기 시작하여 올해 동사 전사 실적 개선을 이끌 것으로 전망된다."라고 분석했다.
또한 하이투자증권에서 "동사의 지난해 매출과 영업 이익은 FY18 대비6%, 54% 감소하는 230.3조원과 26.9조원에 머물 것으로 예상되나 올해 매출과 영업 이익은 반도체 부문의 주도로 전년 대비 13%, 53% 증가 하는 260.4조원과 41.1조원에 달할 것으로 추정된다."라고 밝혔다.
한편 "삼성전자에 대해 매수 투자 의견을 유지하고 목표 주가를 기존의 6만원에서 7만원으로 상향 조정 한다. 신규목표주가 7만원은 동사 연간 고점P/B 배수들의 평균인 1.7배를 올해 예상 BPS에 적용하여 도출 한 것이다. 반도체 업황 개선 기대감에 따라 당분간 동사 주가에 적용되는 Valuation 배수는 역사적인 고점 수준을 유지할 것 으로 예상 된다."라고 전망했다.
◆ Report statistics
하이투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 60,000원이 고점으로, 반대로 48,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 70,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.
오늘 하이투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 70,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 9.8% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 현대차증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 71,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 유진투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 56,000원을 제시한 바 있다.
[하이투자증권 투자의견 추이]
- 2020.01.06 목표가 70,000 투자의견 BUY(유지)
- 2019.09.24 목표가 60,000 투자의견 BUY(유지)
- 2019.08.01 목표가 56,000 투자의견 BUY(유지)
- 2019.07.05 목표가 56,000 투자의견 BUY(유지)
- 2019.04.30 목표가 56,000 투자의견 BUY(유지)
[전체 증권사 최근 리포트]
- 2020.01.06 목표가 70,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권
- 2020.01.03 목표가 68,500 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권
- 2020.01.02 목표가 64,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자
- 2020.01.02 목표가 71,000 투자의견 BUY 현대차증권
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com