유진투자증권에서 8일 SK하이닉스(000660)에 대해 "Good Memories For Memory "라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 125,000원을 내놓았다.
유진투자증권 이승우 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 유진투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 3회이상 지속적으로 상향조정되고 있고 목표가의 상승폭 또한 더욱 커지는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 33%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
유진투자증권에서 SK하이닉스(000660)에 대해 "메모리 사이클의 회복에 힘입어, 2020년 실적은 매출 31.4조원, 영업이익 7조 원으로 2019 년 대비 17%, 140% 증가할 것으로 기대된다. 글로벌 매크로 상황과 지 정학적인 변수, 반도체 업체들의 투자계획 등 여러 변수에 따라, 상황은 바뀔 수 있지만, 이번 메모리 업턴은 일단 2021년까지 지속될 가능성이 높을 것으로 판단한다. "라고 분석했다.
또한 유진투자증권에서 "2019년 4분기 실적은 매출 6.9조원, 영업이익 4,470억원(-90% yoy)을 예상한다. 이로써 2019 년 연간 실적은 매출 27 조원, 영업이익 2.9 조원으로 전년비 각각 33%, 86% 감소할 것으로 추정된다."라고 밝혔다.
한편 "SK 하이닉스에 대한 목표주가를 125,000 원으로 25% 상향조정하고, 투자의견 BUY 를 유지한다. 목표가는 2020년말 예상 BPS 기준 Target P/B 1.7배를 적용. 이익의 레벨보다는 이익의 방향성에 초점을 둔 투자전략을 세우는 것이 현명해 보인다."라고 전망했다.
◆ Report statistics
유진투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 99,000원이 고점으로, 반대로 75,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 125,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.
오늘 유진투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 125,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 14.5% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하이투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 130,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 메리츠종금증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 84,000원을 제시한 바 있다.
[유진투자증권 투자의견 추이]
- 2020.01.08 목표가 125,000 투자의견 BUY(유지)
- 2019.10.25 목표가 99,000 투자의견 BUY(유지)
- 2019.07.26 목표가 95,000 투자의견 BUY
- 2019.07.09 목표가 79,000 투자의견 BUY(유지)
- 2019.06.19 목표가 83,000 투자의견 BUY(유지)
[전체 증권사 최근 리포트]
- 2020.01.08 목표가 125,000 투자의견 BUY(유지) 유진투자증권
- 2020.01.06 목표가 130,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권
- 2019.12.30 목표가 120,000 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권
- 2019.12.23 목표가 120,000 투자의견 BUY(유지) IBK투자증권
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com