삼성증권에서 30일 삼성에스디에스(018260)에 대해 "관계사 수주 회복에 달린 주가 반등"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 260,000원을 내놓았다.
삼성증권 오동환 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 35.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
삼성증권에서 삼성에스디에스(018260)에 대해 "4분기 영업이익은 YoY 26.3% 증가한 3,262억원으로 컨센서스를 9.5% 상회. 이는 관계사 수주 회복 지연으로 매출액이 전년동기와 유사한 2조7,827억원에 그쳤음에도 불구하고, 영업 비용이 YoY 2.7% 감소했기 때문"라고 분석했다.
또한 삼성증권에서 "20년 회사의 가이던스(매출 한자리 후반 성장, 영업이익률 9% 수준)는 당사 기존 추정치에 부합"라고 밝혔다.
한편 "긍정적인 부분은 반도체 시장에서 투자 회복을 기대하고 있다는 점"라고 전망했다.
◆ Report statistics
목표주가는 2019년5월 250,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 260,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.
오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 260,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋대우증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 290,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 케이프투자증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 240,000원을 제시한 바 있다.
[삼성증권 투자의견 추이]
- 2020.01.30 목표가 260,000 투자의견 BUY
- 2019.10.24 목표가 260,000 투자의견 BUY
- 2019.07.24 목표가 260,000 투자의견 BUY
- 2019.05.31 목표가 250,000 투자의견 BUY
[전체 증권사 최근 리포트]
- 2020.01.30 목표가 260,000 투자의견 BUY 삼성증권
- 2020.01.31 목표가 240,000 투자의견 BUY 현대차증권
- 2020.01.31 목표가 290,000 투자의견 BUY 미래에셋대우
- 2020.01.31 목표가 270,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com