NH투자증권에서 6일 SK이노베이션(096770)에 대해 "대규모 재고평가손실 발생"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 130,000원을 내놓았다.
NH투자증권 황유식 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 NH투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 목표가가 다시 하향조정되면서 목표가의 계단식 하향조정이 진행되는 모습인데, 이번에 조정된 가격조정폭이 더욱 커지는 흐름이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 44.9%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
NH투자증권에서 SK이노베이션(096770)에 대해 "1분기 국제유가 급락으로 대규모 재고평가손실 발생. 배럴당 20달러대 유가가 지속될 경우 2분기에도 추가 재고평가손실 반영될 것. 다만 OSP 하락과 종합화학, 윤활기유 원재료 가격 하락은 실적에 긍정적 요인. "라고 분석했다.
또한 NH투자증권에서 "1분기 영업이익 -8,392억원(적전 y-y, 적전 q-q)으로 대규모 적자를 기록한 것으로 추정. 2분기 영업이익은 -2,666억원(적전 y-y, 적지 q-q)으로 분기 적자가 지속될 전망."라고 밝혔다.
◆ Report statistics
NH투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년4월 215,000원까지 높아졌다가 2020년1월 180,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 130,000원으로 새롭게 조정되고 있다.
오늘 NH투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 130,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 11.5%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 삼성증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 190,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 108,000원을 제시한 바 있다.
[NH투자증권 투자의견 추이]
- 2020.04.06 목표가 130,000 투자의견 BUY(유지)
- 2020.02.03 목표가 180,000 투자의견 BUY(유지)
- 2020.01.10 목표가 180,000 투자의견 BUY(유지)
- 2019.11.01 목표가 200,000 투자의견 BUY(유지)
- 2019.07.19 목표가 215,000 투자의견 BUY(유지)
[전체 증권사 최근 리포트]
- 2020.04.03 목표가 130,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권
- 2020.04.06 목표가 130,000 투자의견 BUY BNK투자증권
- 2020.04.06 목표가 130,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권
- 2020.04.01 목표가 130,000 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com
