현대차증권에서 12일 SK렌터카(068400)에 대해 "통합 시너지 발현 지속"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 15,000원을 내놓았다.
현대차증권 박종렬 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 현대차증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하다가 이번에 목표가가 하향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 50.8%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
현대차증권에서 SK렌터카(068400)에 대해 "올해는 공격적 영업 보다는 수익성 개선에 집중할 전망. 통합 시너지는 볼륨 확대에 따른 구매 경쟁력 강화, 정비 프로세스 개선과 지점 통합에 따른 비용 효율화 등으로 외형 확대와 수익성 개선이 동시에 가능할 것임. 통합에 따른 시너지는 1) 중고차 매각 개선, 2) AJ렌터카 차입 조달금리 개선, 3) 지점 통합에 따른 효율화, 4) 인력 및 고정비 절감, 5) 보험료 절감 등임. "라고 분석했다.
또한 현대차증권에서 "1분기 매출액 2,086억원(YoY 30.7%), 영업이익 192억원(YoY 107.9)으로 당초 예상치를 상회한 양호한 영업실적을 기록함. 올해 연간 매출액과 영업이익은 전년동기비 각각 44.0%, 63.6% 증가한 9,227억원과 679억원으로 수정 전망함."라고 밝혔다.
◆ Report statistics
오늘 현대차증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 15,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제시한 바 있다.
[현대차증권 투자의견 추이]
- 2020.05.12 목표가 15,000 투자의견 BUY
- 2020.01.16 목표가 16,000 투자의견 BUY
- 2019.11.13 목표가 16,000 투자의견 BUY
[전체 증권사 최근 리포트]
- 2020.05.12 목표가 15,000 투자의견 BUY 현대차증권
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com