KB증권에서 7일 LG유플러스(032640)에 대해 "무선 호실적 + 홈쇼핑 송출수수료 인상"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 17,000원을 내놓았다.
KB증권 김준섭 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 KB증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 최근 두차례 연속 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 36%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
KB증권에서 LG유플러스(032640)에 대해 "투자포인트는 무선통신 시장의 개선세가 지속되고 있는 가운데, 유료방송 사업부문에서 LG헬로비전과의 시너지가 발생할 것이라는 기대감이 있다는 점. 단기적으로는 홈쇼핑 송출수수료 협상이 마무리되면서 IPTV매출액이 개선되는 모습을 보일 것으로 기대됨. 마케팅 비용 지출 안정화와 휴대폰 ARPU 상승세 지속. 2020년에도 홈쇼핑 송출수수료의 견조한 성장세가 지속되고 있는 점도 주목."라고 분석했다.
또한 KB증권에서 "2Q20 영업이익은 2,154억원으로 LG유플러스에 대한 영업이익 컨센서스 (FnGuide 최근 3개월 기준)인 2,032억원을 상회하는 실적을 거둘 것으로 전망함. "라고 밝혔다.
◆ Report statistics
KB증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년7월 16,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 17,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.
오늘 KB증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 17,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 6.8%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 21,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 대신증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 16,000원을 제시한 바 있다.
[KB증권 투자의견 추이]
- 2020.07.07 목표가 17,000 투자의견 BUY(유지)
- 2020.05.11 목표가 17,000 투자의견 BUY(유지)
- 2020.03.31 목표가 16,000 투자의견 BUY(유지)
- 2020.02.07 목표가 17,000 투자의견 BUY(유지)
[전체 증권사 최근 리포트]
- 2020.07.07 목표가 17,000 투자의견 BUY(유지) KB증권
- 2020.07.07 목표가 18,000 투자의견 BUY(유지) SK증권
- 2020.06.10 목표가 20,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권
- 2020.06.04 목표가 18,000 투자의견 BUY 하나금융투자
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com