KTB투자증권에서 23일 SK하이닉스(000660)에 대해 "3Q20 정점 세트 업계 메모리 재고 감소"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 105,000원을 내놓았다.
KTB투자증권 김양재 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 KTB투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 27.4%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
KTB투자증권에서 SK하이닉스(000660)에 대해 "COVID-19 확산에도 불구하고 전세계 락다운은 6월을 기점 해제 추세. 2H20 경제 활동 재개로 세트 업체는 Pent-up 수요 대비 부품 빌드업에 나서는 분위기. COVID-19로 메모리 업계 증설이 제한적이었다는 점을 감안하면 세트/데이터센터 업계 메모리 재고는 3Q20 정점 감소 추정. 과거 경험상 주가는 업황을 6개월 선행, 현시점은 메모리 섹터 비중 확대 기회."라고 분석했다.
또한 KTB투자증권에서 "2Q20 매출액 8조6,065억원(+19.6% QoQ, +33.4% YoY), 영업이익 1조9,467억원(+143.2% QoQ, +205.3% YoY) 기록. 당사 추정치와 부합한 반면 컨센서스 상회한 실적."라고 밝혔다.
◆ Report statistics
KTB투자증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년2월 110,000원까지 높아졌다가 2020년4월 105,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 105,000원으로 제시되고 있다.
오늘 KTB투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 105,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 5.9%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 120,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 104,000원을 제시한 바 있다.
[KTB투자증권 투자의견 추이]
- 2020.07.23 목표가 105,000 투자의견 BUY(유지)
- 2020.07.01 목표가 105,000 투자의견 BUY(유지)
- 2020.04.24 목표가 105,000 투자의견 BUY(유지)
- 2020.02.03 목표가 110,000 투자의견 BUY
[전체 증권사 최근 리포트]
- 2020.07.23 목표가 105,000 투자의견 BUY(유지) KTB투자증권
- 2020.07.24 목표가 120,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권
- 2020.07.24 목표가 113,000 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권
- 2020.07.17 목표가 105,000 투자의견 BUY(유지) 키움증권
증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com